Hepsor предлагает облигации на три года с доходностью 9,5%

Застройщик Hepsor, зарегистрированный на бирже, с сегодняшнего дня предлагает инвесторам в странах Балтии облигации. Доходность трехлетних облигаций составит 9,5%, а выплаты инвесторам будут производиться ежеквартально.

Номинальная стоимость предлагаемых облигаций составляет 1000 евро, а годовая процентная ставка – 9,5%, которые будут выплачиваться инвесторам четыре раза в год – в феврале, мае, августе и ноябре.

Первоначальный объем эмиссии составляет 6 миллионов евро, но в случае переподписки компания имеет возможность увеличить его до 8 миллионов евро. 

Hepsor планирует использовать привлеченный капитал для расширения своего портфеля проектов и рефинансирования существующего группового кредита. «Для инвестора наше предложение отличается от других облигаций, выпущенных в этом году, тем, что мы направляем привлеченные средства не на один конкретный проект, а на рост всего нашего портфеля застройщика», – пояснил Мартти Красс, председатель правления Hepsor.

 «Предложение является первым этапом нашей программы облигаций, цель которой – сделать структуру финансирования Hepsor более гибкой, чтобы быстрее реагировать на возникающие на рынке возможности для развития и инвестиций», – сказал Красс. По его словам, основной рост в ближайшие годы будет наблюдаться в сегменте энергоэффективных проектов жилой и коммерческой недвижимости.

Период подписки продлится с 12 по 21 ноября 2025 года, а заявки на подписку можно подать через любой банк, предлагающий инвестиционные услуги. Дата валютирования облигаций – 26 ноября 2025 года, дата погашения –26 ноября 2028 года.

Как и многие другие инструменты, предлагаемые в секторе развития, облигации Hepsor являются необеспеченными и несубординированными. Однако на компанию накладываются финансовые обязательства: собственный капитал должен составлять не менее 20% активов, а ликвидность должна быть доступна в любой момент для осуществления следующей выплаты процентов.

Ценные бумаги будут допущены к торгам в списке облигаций стран Балтии на Таллиннской бирже Nasdaq, что позволит инвесторам торговать ими на вторичном рынке. Первый ожидаемый день торгов – 27 ноября 2025 года или близкая к нему дата. Выпуск облигаций организует банк LHV.

Hepsor AS является застройщиком жилой и коммерческой недвижимости. Группа компаний работает в Эстонии, Латвии и Канаде. За 14 лет работы мы построили 2003 дома и почти 44 787 м2 коммерческих площадей. Hepsor – первый застройщик в странах Балтии, внедривший ряд инновационных инженерных решений, которые делают возводимые здания более энергоэффективными и экологичными. В портфеле компании 25 проектов застройки общей площадью 178 200 м2. Кроме того, группа компаний активно участвует в пяти проектах в Канаде, где основной деятельностью является подготовка детальных планировок земельных участков и приобретение дополнительных прав на строительство.