Hepsor, достигший рекордного объема строительства, выпускает облигации со ставкой 9,5%

Завтра, 25. августа, девелопер недвижимости Hepsor начнет прием заявок на подписку на новые облигации с процентной ставкой 9,5%. Компания планирует направить капитал, привлеченный в течение периода подписки, который продлится до 4. сентября, прежде всего, на финансирование проектов застройки в Эстонии и Латвии.

Фиксированная ставка по новым облигациям Hepsor составит 9,5% годовых, а выплата процентов будет производиться ежеквартально. Номинальная стоимость одной облигации составляет 1000 евро, срок погашения облигаций – сентябрь 2029 года.

«За последний год портфель проектов Hepsor заметно вырос. Несколько наших проектов одновременно перешли в активную фазу строительства, и в настоящее время Hepsor строит в Таллинне и Риге в общей сложности 513 единиц жилья. Мы планируем еще больше увеличить этот объем к концу года и дополнительно начать строительство 119 единиц жилья. Кроме того, мы строим коммерческие площади в Veski Keskus в Пеэтри. Выпуск облигаций даст нам возможность обеспечить гибкое финансирование этих проектов и одновременно сохранить готовность к запуску новых проектов», – сказал руководитель Hepsor Мартти Красс.

Вместе с ростом активности покупателей жилья на рынке выросли и продажи нового жилья Hepsor. В первом полугодии этого года Hepsor заключил 129 договоров первичной продажи квартир общей стоимостью 25,7 млн евро. Количество проданных квартир за год выросло почти на 40%.

Если до сих пор продажи сдерживал ограниченный запас готовых квартир, то, по словам Красса, в ближайшие кварталы, когда несколько находящихся в процессе строительства домов будут завершены и переданы клиентам, рекордный объем строительства обеспечит компании сильную позицию.

В Эстонии в этом году Hepsor завершит строительство 49 квартир в квартале Manufaktuuri в Таллинне, 27 из которых уже проданы. Кроме того, планируется начать строительство Veski Keskus в Пеэтри площадью 3551 м², где на 97% сдаваемых в аренду площадей уже заключен договор. Также в 2027 году в сотрудничестве с Eften Capital в квартале Paevälja будет завершено строительство 88 единиц жилья.

В Латвии в этом году в рамках проекта Dzelzavas в Риге будет завершено строительство 103 квартир, 42 из которых уже проданы. Кроме того, Hepsor готовит в Риге строительство 290 новых единиц жилья в проектах Starta iela и Braila iela. В июле компания заключила предварительный договор на покупку земельного участка для строительства проекта на 48 квартир на улице Meža, а в квартале Veidama на Ganību dambis 17A вместо ранее планировавшегося stock-office планируется построить более 400 единиц жилья. Строительство двух последних проектов должно начаться во второй половине 2027 года.

Hepsor также продолжает искать в Эстонии и Латвии земельные участки, подходящие для новых проектов застройки. В июле был заключен договор на приобретение земельных участков по адресу Meža iela 6 в Риге, где планируется построить жилой дом на 48 квартир. Начало строительства запланировано на второе полугодие 2027 года. По нескольким другим проектам переговоры все еще идут.

Для компании Hepsor, которая включена в основной список Таллиннской фондовой биржи Nasdaq, это будет второй выпуск облигаций в рамках программы на 20 млн евро, запущенной в 2025 году. Базовый объем первого выпуска составил 6 млн евро, однако инвесторы обеспечили переподписку, подав заявки на сумму 8,5 млн евро.

По словам руководителя направления облигаций LHV Силвера Калмуса, переподписка предыдущего выпуска подтвердила доверие инвесторов к Hepsor. «Компания уже показала себя на бирже, а рекордный объем строительства дает новому выпуску облигаций четкую цель. Рекомендую новым инвесторам и тем, кто уже следит за деятельностью Hepsor, принять участие в вебинаре компании, посвященном предложению облигаций», – сказал Калмус.

Вебинар на эстонском языке состоится 27 августа 2026 года с 13:00 до 14:00, регистрация в Teams. Вебинар на английском языке состоится 27 августа 2026 года с 15:00 до 16:00, регистрация в Teams.

Как и в прошлый раз, предложение ориентировано на розничных и институциональных инвесторов из Эстонии, Латвии и Литвы. Hepsor подал заявку на допуск облигаций к торгам в списке Таллиннской фондовой биржи Nasdaq Baltic, что позволит инвесторам торговать ими также на вторичном рынке. Первый предполагаемый день торгов – 14. сентября 2026 года или близкая к этому дата. Выпуск облигаций организует LHV Pank.

Hepsor AS (www.hepsor.ee) – девелопер жилой и коммерческой недвижимости. Группа компаний работает в Эстонии, Латвии и Канаде. За пятнадцать лет деятельности мы создали более 2000 единиц жилья и почти 44 000 м² коммерческих площадей. Hepsor стал первым застройщиком в странах Балтии, применившим ряд инновационных инженерно-технических решений, которые делают возводимые здания более энергоэффективными и, соответственно, более экологически чистыми. Портфель компании уже включает 29 проектов застройки общей площадью 195 000 м². Кроме того, группа компаний участвует в пяти проектах в Канаде, где основным направлением деятельности является подготовка детальных планов землепользования и, таким образом, увеличение объема разрешенного строительства. 

Настоящее сообщение является рекламой ценных бумаг Hepsor AS и не является проспектом или дополнением к проспекту в значении Регламента (ЕС) 2017/1129. Инвестиционные решения следует принимать исключительно на основании проспекта и его дополнения, утвержденных Финансовой инспекцией и доступных по адресам hepsor.ee/volakirjad и www.fi.ee. Утверждение Финансовой инспекцией дополнения к проспекту не следует рассматривать как одобрение ценных бумаг. Публичное предложение осуществляется в Эстонии, Латвии и Литве.